«Проблемы экономики и управления нефтегазовым комплексом»

Корреляция финансовых результатов ПАО "Газпром" с динамикой российского рынка акций

УДК: 338.001.36
DOI: -

Авторы:

¹ РГУ нефти и газа (НИУ) имени И.М. Губкина, Москва, Россия

Ключевые слова: рынок акций, нефтегазовая отрасль, финансовые результаты, чистая прибыль, ПАО "Газпром", индекс Мосбиржи, капитализация фондового рынка, объемы вторичных торгов, динамика, корреляция

Аннотация:

Рынок акций – важнейший компонент финансового рынка, привлекающий внимание инвесторов щедрыми доходами. Однако повышенные риски данного сегмента требуют особенно углубленного анализа взаимосвязей между событиями и выявлением факторов, влияющих на динамику рынка акций. Важнейшим этапом в изучении фондового рынка является оценка степени влияния того или иного фактора на цену финансового инструмента, которая неразрывно связана с расчетами корреляции. В настоящей статье определена зависимость между финансовыми результатами наиболее известного представителя нефтегазовой отрасли – ПАО "Газпром" и конъюнктурой российского рынка акций. Конечно, любую степень зависимости рынка акций целого государства от финансовых результатов конкретной компании можно назвать скорее условной, так как существует огромное количество других факторов, влияющих на него, тем не менее такая связь имеет место в настоящее время, когда рынок представлен немногочисленным составом наикрупнейших холдингов. Цель работы заключается в расчете степени взаимосвязи чистой прибыли ПАО "Газпром" с индикаторами, отражающими состояние рынка акций, в частности, с рыночной капитализацией российского фондового рынка, динамикой индекса Мосбиржи и объемом вторичных торгов акциями российских эмитентов. В результате проведенного исследования делается вывод о зависимости динамики российского рынка акций от деятельности одного из крупнейшего холдинга.

Список литературы:

1. Московская биржа. Индекс Мосбиржи и Индекс РТС. – URL: https://www.moex.com/ru/index/imoex/CONSTITUENTS (дата обращения 25.08.2024).
2. Московская биржа. Рыночная капитализация. – URL: https://www.moex.com/s26 (дата обращения 25.08.2024).
3. Московская биржа. Индекс Мосбиржи и Индекс РТС. – URL: https://www.moex.com/ru/index/IMOEX/technical (дата обращения 25.08.2024).
4. Московская биржа. Ежемесячные объемы торгов. – URL: https://www.moex.com/s868 (дата обращения 25.08.2024).
5. Беилин И.Л. Экономическое развитие нефтегазового региона на основе межрегиональной интеграции по обороту и финансовому результату производственных организаций // Проблемы экономики и управления нефтегазовым комплексом. – 2022. – № 3(207). – С. 18–27. – DOI: 10.33285/1999-6942-2022-3(207)-18-27
6. Официальный сайт ПАО "Газпром". Отчетность за 2023 год. – URL: https://www.gazprom.ru/investors/disclosure/reports/2023/ (дата обращения 25.08.2024).
7. Официальный сайт ПАО "Газпром". Отчетность за 2021 год. – URL: https://www.gazprom.ru/investors/disclosure/reports/2021/ (дата обращения 25.08.2024).
8. Официальный сайт ПАО "Газпром". Отчетность за 2019 год. – URL: https://www.gazprom.ru/investors/disclosure/reports/2019/ (дата обращения 25.08.2024).
9. Петуненкова А.В. Корреляционный анализ и его применение в экономико-математическом моделировании // Colloquium-Journal. – 2019. – № 20-6(44). – С. 26–27.
10. Расулова Х.А. Анализ и оценка взаимосвязи устойчивого развития и структурных сдвигов с применением многофакторного корреляционно-регрессионного анализа // Молодой ученый. – 2019. – № 26(264). – С. 375–384.
11. Исмиханов З.Н. Анализ связей экономических показателей методом корреляционного анализа // Экономика и предпринимательство. – 2020. – № 5(118). – С. 872–875. – DOI: 10.34925/EIP.2020.118.5.177
12. Хасанова И.Ф. Нетрадиционный корреляционный анализ курсов валют и цен на нефть и прогнозирование с помощью моделей технического анализа // Сб. материалов V Всерос. науч.-практ. конф. магистрантов, М., 16–17 апр. 2020 г.: в 3 ч. Ч. 3. – М.: Русайнс, 2020. – С. 287–291.